С 1871 по 1890 годы канцлером Германской империи при кайзере Вильгельме I был Отто фон Бисмарк. Во внутренней политике он проводил «новый курс». Его суть заключалась в том, чтобы отвлечь рабочих от участия в революционном движении. В 1880-х в Германии была введена система страхования рабочих по болезни и появились пенсии по старости.
Бисмарк повысил авторитет государства в глазах рабочих. В те годы в Германии шёл бурный рост экономики, выросло городское население и была построена густая сеть железных дорог. Политика «нового курса» классифицируется как консервативная. Такую систему иногда называют «прусский социализм» или «государственный капитализм», противопоставляя её социализму в революционном смысле, а также социал-демократии.